股指期货 持仓 股指期货成交量及持仓量分析

一、股指期货 持仓 股指期货成交量及持仓量分析沪深300股指期货

二、观点:增减持,策略展望短期偏多

三、(1)IF、IH、IC当月基差收于-24.4点、-51.3点、-16.3点,较上一交易日变化0.1点、-1.6点、4.6点;

四、(2)IF、IH、IC跨期价差(当月-次月)收于34.0点、5.2点、80.6点,较

五、上一交易日变化2.4点、3.2点、2.3点;

六、(3)IF、IH、IC持仓分别变化-584手、-3069手、-3277手;

七、(4)沪股通净流入-13.34亿,深股通净流入15.75亿。

八、逻辑:昨日股指期货全线大幅回调,成交量大幅下行。

九、(1)昨日期指持仓增加1019手,但总持仓增加1854手至3716手;

十、(2)IF、IH、IC持仓分别变化258手、-149手、-2086手;

十一、(3)央行续作100亿元MLF,释放流动性1.8万亿元,对冲到期MLF,资金面宽松,

十二、金融属性增强。

十三、(4)12月13日,证监会发布《关于开展证券、基金、期货市场股份转让试点工作的指导意见》。

十四、逻辑:昨日股指持仓大幅增加,但多空资金配合整体偏多,对冲策略偏多。目前,权益市场整体

十五、氛围偏多,但在情绪缓和的背景下,日内多空持仓不动,显示资金参与意愿并

十六、不足。尽管上周央行连续第三日投放流动性,但考虑到当前经济、货币政策均存在着

十七、一些分歧,因此市场对节后流动性还是保持谨慎态度,

十八、可能选择借助周末资金利率扰动,对冲和放大杠杆效应。节后,随着盘面出现一定幅度的回升,市场情绪将

十九、回归。因此,预计节前股指期货持仓可能小幅回升。

二十、在期现共振带动下,短期股指仍有向上驱动。

二十一、操作建议:回调偏多思路,逢低轻仓参与,多单离场,止损参考

二十二、8800。

二十三、风险因素:1.上证综指放量突破前期震荡区间上轨;2.中美关系紧张;3.IPO超预期;4.四

二十四、月数据超预期。股指期货逢低轻仓参与,多单离场。

二十五、期权

二十六、观点:抱团回调偏多思路 期权交易:区间操作

二十七、(1)IF、IH、IC当月基差收于-9.27点、-5.12点、-3.56点,较上一交易

二十八、日变化-3.07点、-1.59点、-3.00点;

二十九、(2)IF、IH、IC跨期价差(当月-次月)收于1.8点、10.0点、0.2点,较

三十、上一交易日变化-0.4点、1.2点、1.8点;

、(3)IF、IH、IC持仓分别变化-1197手、-77手、-46手;

、(4)沪股通净流入1.11亿